6月7日，深交所通過(guò)了首批中小企業(yè)私募債券備案申請(qǐng)，具有高風(fēng)險(xiǎn)、純信用特點(diǎn)的中小企業(yè)私募債品種在國(guó)內(nèi)正式推出。據(jù)深交所負(fù)責(zé)人介紹，截至6月7日，首批共有國(guó)信證券、中銀國(guó)際、國(guó)開(kāi)證券、中信建投、平安證券、浙商證券、國(guó)泰君安和國(guó)海證券8家證券公司申報(bào)了13家中小企業(yè)私募債發(fā)行備案材料，其中北京、深圳和浙江各4家，江蘇1家。目前，9家已通過(guò)深交所備案并于6月7日取得備案通知書(shū)，另外4家正履行備案程序。

通過(guò)深交所私募債備案的9家中小企業(yè)涵蓋了電子信息服務(wù)、節(jié)能服務(wù)、高端制造、旅游和倉(cāng)儲(chǔ)物流等行業(yè)，股本規(guī)模有2千萬(wàn)左右的小微型企業(yè)，也有部分中型企業(yè)，平均員工人數(shù)約為300人左右，其中有7家民營(yíng)企業(yè)，4家取得了國(guó)家或省級(jí)高新技術(shù)企業(yè)資格。

從擬發(fā)行項(xiàng)目情況看，發(fā)行規(guī)模最低2千萬(wàn)元，最高2.5億元，期限最短1年，最長(zhǎng)3年。其中，8家采用了擔(dān)保增信措施，6家提供了債項(xiàng)或主體的資信評(píng)級(jí)情況，債項(xiàng)評(píng)級(jí)最高的達(dá)到AA。據(jù)了解，9家企業(yè)擬定的發(fā)行利率介于9.5%至13.5%之間。

首批私募債券完成發(fā)行并在結(jié)算公司辦理集中登記后，將在深交所綜合協(xié)議交易平臺(tái)進(jìn)行轉(zhuǎn)讓并通過(guò)深交所會(huì)員業(yè)務(wù)專區(qū)進(jìn)行信息披露。深交所負(fù)責(zé)人強(qiáng)調(diào)，對(duì)中小企業(yè)私募債發(fā)行人沒(méi)有凈資產(chǎn)或盈利能力門檻要求，中小企業(yè)私募債是完全市場(chǎng)化的高風(fēng)險(xiǎn)固定收益品種。試點(diǎn)初期，為了控制風(fēng)險(xiǎn)，深交所暫不接受個(gè)人投資者參與，參與認(rèn)購(gòu)或轉(zhuǎn)讓的機(jī)構(gòu)投資者應(yīng)當(dāng)具備一定的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與承擔(dān)能力，充分知悉私募債券風(fēng)險(xiǎn)，依據(jù)發(fā)行人信息披露文件獨(dú)立進(jìn)行投資判斷，自行承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。（劉偉）